🔹重点关注
vitalik.eth:
这是一个很好的例子,说明为什么我会为 @optimismPBC 添加非代币治理(公民之家)而感到如此自豪。 Optimism 明确地有其他目标,而不仅仅是 “让 OP 上升”,而长期做到这一点的唯一方法是明确表示非代币持有者的利益。
SBF:
真的很兴奋,FTX: Japan 上线了!
cdixon.eth:
注意到 web3 中没有人关注或关心 web2。
然而,web2 的拥护者整天都在沉迷于 web3,引用推特和拖钓等。
出去玩一下,玩得开心,做你喜欢的事情。
你有一个前沿探索。让下一代也有一个。
🔸报导及数据
比特币恐惧与贪婪指数为 10。极度恐惧 当前价格:30,467 美元
以太坊恐惧与贪婪指数为 25 ~ 恐惧 当前价格:1,825 美元
大局:
贝莱德首席执行官:我预计通胀将在几年内保持高位主要是因为全球供应链冲击。
彭博社称日本通过稳定币法案确保按面值赎回。日本成为第一个通过稳定币法律保护投资者的国家之一。该法律虽然在一年内生效。
纽约参议院通过暂停工作证明采矿。
FTX 推出 FTX Japan 服务日本市场。
富达将其员工人数增加一倍以推出以太坊产品。
韩国将向元界项目投资 1.77 亿美元。
Binance 和 The Weeknd 推出 “加密货币” 世界巡演。
巴西最大的加密货币交易所 @MercadoBitcoin 的控股公司 2TM 已裁员 80 多人。
Coinbase 延长招聘冻结期,将取消一些已接受的报价。
财政部长称萨尔瓦多仍未准备好推出比特币债券。
CFTC 指控 Winklevoss 拥有的加密货币交易所 Gemini 在新诉讼中的误导性陈述。
行业:
@MessariCrypto 赢得了 @graphprotocol 的 1250 万美元赠款,旨在提高 web3 中的数据标准。
以太坊第 2 层 Boba 网络与 Fantom 和 Moonbeam 集成。
WAX 区块链为推动 GameFi 和 NFT 市场筹集了 1000 万美元。
[Main Sources: CoinDesk, Bitcoin News, Cointelegraph, Blockworks, The Block, Delphi Digital, Messari, NansΞn, CryptoRank Platform, Bitcoin Magazine]
🔹推荐文章
重新审视我们的假设—比特币的供需动态 - Jurrien Timmer
(编:在继续阅读前,推荐先看 Jurrien Timmer 之前对 “历史采用曲线” 的解释 - 推特 ENG / 各种情报及讨论的中文翻译)
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是时候重新审视比特币的供需动态了。
看看我们第一个图表,我们将深入研究。
当我在 2020 年底第一次进入比特币兔子洞时,我首先研究的事情之一是 Plan B 的库存到流量模型 (S2F)。我把它过于简单化了,但它本质上是 BTC 相对于所谓的通货膨胀率(供应增长)的权力回归曲线。
但我并不满意,仅凭稀缺性就会成为价格的持久驱动力。毕竟,如果某样东西没有价值,那么稀缺也无所谓?所以,我根据手机采用曲线建立了一个 S 曲线模型来估计比特币未来的网络增长。
即便如此,有两件事在折磨我。在供给方面,S2F 模型是一条阶梯直线(即在对数尺度上),不断向上。这对未来几年产生了一些真正古怪的价格预测。
尽管该模型与比特币迄今为止的迅速崛起准确一致,但继续这样做似乎是不现实的。其中一个原因可能是在达到 2100 万个上限的过程中铸造的代币越多,未来减半对价格的影响就越小。
这对我来说很直观。因此,也许有一种方法可以调整 S2F 模型,通过考虑我们与供应限制的接近程度。
这是一个相对简单的调整,如上面的第一张图表所示。左边的图表显示了我对 Plan B 的 S2F 模型的最初看法,与我的 S 曲线需求模型并列。
正如您在第一张图表中看到的那样,供应模型不断向右上升,而需求模型是渐近的(就像所有 S 曲线一样)。这种分歧一直让我不满意。
考虑到这一点,在右侧的图表中,我将当前和预计的未偿供应量添加为最大 2100 万供应量的百分比(绿线)。这条线也是一条渐近线,就像需求模型一样。
我还添加了第二条需求曲线,它基于 1990 年代和 2000 年代的互联网采用 S 曲线。 (稍后会详细介绍。)
有了第二个供应驱动的自变量,很容易将原始的单变量 S2F 模型转变为多变量修改的供应模型。结果是左下方图表中的粉红色线。
乍一看,新型号和旧型号一样,但坡度更平。但是,当我们添加右侧的需求模型时,我们现在看到基于手机的 S 曲线模型在未来十年内与供应模型保持同步。
这给了我一些信心,新模型可能比原始 S2F 模型更充分地解释和模拟比特币指数网络增长和内置稀缺性的独特组合。
这种修改后的供应模型不仅更好地协调了需求模型,而且似乎更好地解释了比特币最近低迷的价格走势。 BTC 从未达到 S2F 模型的 100,000 美元以上的预测。也许这就是为什么? Plan B,我很想听听你对此的看法。
下面的特写显示,这种更适度的供应模型(事后看来)比原始 S2F 对这个减半周期的预测更准确。
如果准确的话,它表明仍然强劲,但比以前少了天上掉馅饼。甚至可能是几年的横盘整理,与减半周期一致,并且可能会持续波动。
这让我想到了另一个困扰我的东西:需求曲线的斜率。
起初,我决定采用手机来模拟比特币的采用曲线。但如下图所示,有许多历史 S 曲线可供选择。
手机普及率似乎是一个可行的类比,但互联网普及率曲线也是如此,它比手机曲线更早地变成渐近线。
假设手机曲线是一个更可行的类比,它的曲线表明未来几年比特币网络的强劲增长,但更渐近的互联网曲线提出了比特币的增长曲线可能比我的模型假设的更成熟的可能性。
我仍然看好比特币在持续金融抑制的世界中作为一种有抱负的价值储存手段,但上述练习很好地提醒我们,我们应该始终重新审视我们的假设,尤其是当价格走势偏离预期时。
投资是一个动态的过程,投资比特币也不例外。
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[文章Link]:重新审视我们的假设—比特币的供需动态 - Jurrien Timmer
🔸各种情报及讨论
Delphi Digital:
每日图表:外汇开始发挥作用?
DFX Finance 是一种 AMM,专为多个法币支持的稳定币之间的外汇掉期而设计。他们最近推出了 dfxStablecoins,这是一种类似于 FRAX 工作原理的分数算法稳定币。这些 dfxStablecoins 由三种非美元稳定币 XSGD、CADC 和 EURS 组成,创建了一个外汇 3pool。
DFX 的增长在 2022 年加速增长,尤其是在 4 月和 5 月,因为稳定币的收益率变得枯竭,资本效率高的资金流向了 DFX。 DFX 的稳定币收益率高于平均水平,年利率为 14%-79%,以 DFX 支付。但是,请注意,在这些池中进行 LP 时,您会承担其他货币的外汇风险。
DFX 的累计交易量最近超过 3.5 亿美元,主要由 XSGD 和 EURS 主导。 XSGD 似乎是最受欢迎的,因为零售用户可以轻松地将 XSGD 换回 SGD。
去中心化外汇绝对是加密领域尚未开发的领域,因为美元稳定币主导着大多数交易所。外汇市场是世界上最大的金融市场。看看加密货币外汇行业如何成熟将会很有趣。
L2 空投、流动质押和稳定币池
Optimism OP Drop #1 符合条件的用户现在可以领取他们的空投。但是,由于 RPC 问题,可能会有轻微延迟。
Aura Finance 已确认在 6 月初进行空投。确切日期将通过以下方式公布。社交媒体渠道。
空投社区接受者包括 Balancer、Convex 和 Lobster DAO。
StarkNet 提高了存款上限。有 50 DAI 的存款限额。早期的桥接者和用户可能有资格获得追溯空投。
Mars Protocol 分别在 5 月 7 日和 28 日拍摄了一张快照,分别是 depeg 前和 depeg 后。 Mars 正在寻求在自己的 Cosmos 链上启动。
Velodrome Finance 已将其总供应量的 18% 分配给 Optimism 网络用户。合格的地址包括重复的 Optimism 用户。
DeFiSaver 已在 Optimism 和 Arbitrum 上推出。由于计划在未来发布代币,它可能会追溯性地将代币投放给用户。
Blocklords 在最近的播客中泄露,白名单用户将有资格获得 “Farmer NFT”。
Dequest 发布了他们的 Soulbound NFT,你可以在这里铸造。
Vesta Finance
Vesta Finance 是 L2 优先的借贷协议,允许用户在不支付利息的情况下获得抵押品的最大流动性。 Vesta 的 V1 基于 Liquity,一个抵押债务平台。 用户可以锁定抵押品并将 Vesta 的稳定币 VST 发行到他们自己的以太坊地址,然后将这些代币转移到任何其他以太坊地址。
桥:您可以使用 Synapse Bridge 将资产存入和提取到 Arbitrum One。
排放:
总供应量:1 亿 VSTA
社区财政部(51% 总供应量中的 47%)将用于促进增长,特别是通过流动性挖矿计划
值得注意的解锁:
总供应量的 25%(2500 万 VSTA)在两年内线性归属,核心贡献者有六个月的转归期
总供应量的 14%(1500 万 VSTA)由合作伙伴和天使在两年内线性归属,六个月的转归期
稳定池:Vesta 主要使用其稳定池中的 VST 代币来吸收抵押不足的债务,即偿还被清算借款人的债务。任何用户都可以将 VST 代币存入稳定池。这使他们能够从清算的保险库中获得抵押品。当清算发生时,清算的债务被取消,池中的 VST 数量相同(结果被烧毁),清算的以太币按比例分配给存款人。
稳定池存款人可以期望从清算中获得净收益,因为在大多数情况下,清算的以太币的价值将大于被取消债务的价值(因为清算的保险库的个人抵押率可能略低于 110%) .
稳定池奖励:稳定池提供者随着时间的推移不断赚取 VSTA 代币,与他们的存款规模成正比。发行率由核心团队每两周确定一次,以确保稳定池中有足够的流动性。
流动性挖矿:为了让 VST 稳定币快速达到临界质量,核心贡献者将相当数量的 VSTA 奖励分配给五个池的初始流动性挖矿计划:VSTA-ETH、VST-FRAX Curve Factory 池和稳定池三种启动抵押品类型。
Lyn Alden:
从历史上看,商业和金钱的传播速度大致相同。
在过去的大约 150 年里,商业的速度由于技术而提高,但我们的钱(黄金)仍然很慢,所以我们必须将其抽象化以跟上。
直到最近,资金的速度才回升。
基本上,我们的贸易越来越多地通过电信渠道进行。银行之间的电话,然后通过互联网。
但是我们的钱(黄金)仍然必须实际移动。所以我们不得不在它上面使用纸质/数字声明,然后最终把它抛在了后面。
从那时起,我们一直处于不再使用货币(指不属于某人负债的无记名资产)的环境中,而是使用货币(作为银行负债的交换媒介)。
货币没有成本,并且供应量增加得更快。
此外,可以无成本地创造货币并用于救助选定的实体,而其他实体则留给市场力量。换句话说,政策制定者和其他接近水龙头的人可以在商业速度和货币速度之间进行套利。
现在,我们再次拥有与商业一样快速流动的资金。数字无记名资产。
人们问你能用它做什么。嗯,是钱。你可以随心所欲地使用它。它是分散式云中的共享分类帐。易于转移,难以没收或审查。
基于加密的点对点无边界不记名资产货币,以及世界各地人们可以建立的开放网络,可能会带来比我们大多数人想象的更多的可能性。
技术倾向于做到这一点,但起初它通常看起来不切实际。
paulgrewal.eth(Coinbase 的首席法务官):
〈编:就最近对 Coinbase 的不安全谣言回应〉
Coinbase 上的资产是否安全从来都不是一个严重的问题。 我们在银行拥有超过 60 亿的美元,财务实力雄厚,并为客户投资、访问和提取他们的加密货币提供法律和运营保护。
但您可能听说过我们最近的 10Q 和 FUD 中的某些披露,这导致了我们客户的一些真正担忧。因此我们在吊带上再加了腰带。方法如下:
1. 你的资产就是你的资产。
Coinbase 维护内部系统,例如银行或经纪人。我们经过全面审计的分类账可识别您的资产并实时跟踪您的活动。永远不会出现客户资产与公司资产混淆的情况。
2. 未经您的批准,
我们不会改变您的资产用途。 许多金融机构借出和交易客户资产,这意味着他们通常在任何给定时间只持有这些资金的一小部分。不是我们。 Coinbase 以 1:1 的比例持有您的资产,并且 24/7 全天候可用。无时无刻。
3. 我们已经阐明了我们的零售用户协议。
我们一直在法律和物理上保护我们的客户资产。但是,我们最近更新了我们的零售用户协议,以明确强调 UCC 第 8 条的适用性。
🔹NFT & GameFi相关
NFTstatistics.eth:
BAYC 获得 2.5% 的特许权使用费,但向 Otherdeed 收取 5% 的特许权使用费。
为什么?因为 Azuki, Clones & Doods 有 5% 但没有人关心。
Goblins 现在是 7.5%,没人在乎。开始让我担心这个先例。
短期的 FOMO 规则。
从长远来看,这些版税增加会从收藏家那里衰减很多 ETH。
我并不是在抱怨 Goblins。它们在 OpenSea上是最高交易量,并且 100% 理性行事。他们应该优化利润。这就是一间公司会做的事。收藏家需要在进入的过程中开始奖励低版税的系列,否则他们会继续走高。
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这太疯狂了。 OpenSea 的前 15 个项目中有 5 个是 Goblin Derivs。
40% 的顶级项目以某种方式与妖精有关。哥布林在 2 周前还不存在。
我有时想知道是否......当一切都说完了......
这个 NFT 时代将只是从不知道如何在 Photoshop 上超级快速生成 1 万个相似图像的偷窥者的巨大财富转移……
对於那些干这事的人 (和 OpenSea 的人,赌场总是赢)。
需要明确的是,这不是关于针对哥布林,因为它实在是天才。
这是关于 OS 前 15 名中的 5 个项目,它们制作了 Goblin IP 的衍生产品,发货速度极快,现在正在收取巨额版税。
这是我在 NFT 中看到的少数几个看起来可预测且简单的模型之一。
Mable Jiang:
这是一个关于 STEPN 近况的反思和一些未来的一些计划和行动的帖子…
本文章仅代表原作者观点,纯参考及学习用途,不构成任何投资建议或意见。
LOL Capital 是一家专注于虚拟货币、元宇宙的投资公司。我们的成立宗旨是开展一段crypto世界有趣且兴奋的旅程,真正做到 “experience to earn”。 LOL 可以从资本、社群、交易所等方面,给予被投方全方位的支持,也有着得天独厚的资源优势成为中西方项目的桥梁,作为一个长期主义的投资基金,和项目方共同成长是我们最开心的事。欢迎联络交流!
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